Утро в Нью-Йорке: IT-сектор задает торгам негативный тон

Ежедневный обзор и прогноз событий на фондовом рынке США от Михаила Денисламова, заместителя директора Freedom Capital Markets Research.

Сессия 24 февраля на американских фондовых площадках завершилась разнонаправленно. S&P 500 снизился на 0,5%, NASDAQ упал на 1,21%, Russell 2000 опустился на 0,78%, и лишь Dow Jones поднялся на символические 0,08%. Негативное влияние на котировки основных бенчмарков оказала динамика акций Microsoft (MSFT: −1,03%) и NVIDIA (NVDA: −3,09%). При этом чуть больше половины секторов, входящих в индекс широкого рынка, закрылись в зеленой зоне, а равновзвешенный S&P 500 (RSP ETF) прибавил 0,1%. В лидеры роста вышла отрасль здравохранения (XLV: +0,81%), в аутсайдерах оказался технологический сектор (XLK: −1,43%).

Индекс национальной экономической активности от ФРБ Чикаго (CFNAI) за январь составил −0,03 пункта при консенсусе +0,15. Данное изменение было вызвано негативным вкладом категории личного потребления и жилья. Индекс деловой активности от ФРБ Далласа за февраль опустился до −8,3 пункта при среднерыночных ожиданиях, предполагавших лишь замедление роста с январских 14,1 пункта до 4.

 — Microsoft (MSFT: −1%) сокращает количество арендуемых дата-центров в США. СМИ предполагают, что это связано с изменением потребностей OpenAI, которая, возможно, перераспределяет нагрузку между другими партнерами, включая Oracle (ORCL: +1,3%).

— Apple (AAPL: +0,6%) объявила о планах инвестировать $500 млрд в США в течение четырех лет и нанять 20 тыс. сотрудников в сфере R&D.

— Apollo Global Management (APO) приобретает Bridge Investment Group (BRDG: +33,8%) за $1,5 млрд (по $11,5 за акцию).

— Банки обсуждают организацию финансирования на сумму $10 млрд для Walgreens Boots Alliance (WBA +6,5%) в связи с потенциальной сделкой с инвестиционной компанией Sycamore Partners.

— Domino’s Pizza (DPZ −1,5%) показала слабые результаты в США, несмотря на поддержку маржи в международном сегменте. Тем не менее компания увеличила дивиденд на 15,2%.

В фокусе внимания инвесторов в этот вторник будут данные индекса доверия потребителей от СВ за февраль (консенсус: 103 пункта, январь: 104,1 пункта). Эта статистика позволит более точно оценить настроения домохозяйств, однако наиболее важным компонентом будут инфляционные ожидания. Предыдущие отчеты указывали на их усиление, что повышает значимость сегодняшнего релиза.

На радаре также будут оставаться новости внутренней и внешней политики США. Bloomberg сообщает, что администрация Трампа намерена ужесточить ограничения на экспорт чипов в КНР. Кроме того, президент заявил, что ввозные пошлины для Канады и Мексики «вводятся вовремя и по графику», то есть должны вступить в силу с 4 марта.

До открытия основной сессии квартальную отчетность представят Home Depot (HD), DigitalOcean (DOCN) и Krispy Kreme (DNUT). На постмаркете финансовые результаты обнародуют Intuit Inc (INTU), Workday (WDAY), CAVA Group (CAVA), Axon Enterprise (AXON) и First Solar (FSLR).

Торги на большинстве европейских и азиатских фондовых площадок проходят в красной зоне. Фьючерсы на основные индексы акций США также демонстрируют негативную динамику. Полагаем, что нервозность инвесторов в технологическом секторе сохранится в преддверии выхода отчета NVIDIA в среду. На предстоящую сессию прогнозируем средний уровень волатильности при негативном балансе рисков. Ориентируемся на движения S&P 500 в диапазоне 5920–6030 пунктов (от −1,0% до +0,8% относительно уровня закрытия предыдущей сессии).

— Акции Hims & Hers Health (HIMS) рухнули в ходе расширенных торгов на 18% после публикации квартального отчета. Результаты и прогнозы компании превзошли средние ожидания. Резкое падение котировок вызвано сохранением негативного импульса после вышедшей 21 февраля новости об исключении семаглутида из списка дефицитных средств.

— Квартальные результаты Zoom Communications (ZM) оказались выше консенсуса, но продолжающийся отток клиентов и скромные прогнозы роста выступают негативными факторами.