Health In Tech, Inc. operates as an insurance technology platform company. The company offers reference-based pricing, group insurance captives, community health plans, and association health programs for small businesses; and enhance do it yourself benefit system (eDIYBS), a web-based SaaS quoting platform to quote health insurance for small to medium sized employers. It also provides health intelligence (HI) card to streamline the management of medical records and claims; and HI performance network, which offers a series of hospital facilities, as well as delivers medicare-based reimbursement pricing. Health In Tech, Inc. was founded in 2014 and is headquartered in Stuart, Florida.

США

Health In Tech, Inc.

Технологии

Компания не платит дивиденды вообще или платит их крайне нерегулярно. За последние десять лет было всего несколько случаев выплаты дивидендов. 

Очень низкие или нет дивидендов

Очень высокая волатильность

Критичная уязвимость к шокам

За последние шесть месяцев динамика цены акции была неоднозначной, и рост сменялся падением. Динамика цены акции по сравнению с мировыми аналогами из того же сектора и отрасли была неоднозначной (как показано выше). Акция росла быстрее данной группы аналогов на 4 п.п. за последние шесть месяцев, при этом выросла на 28 п.п. больше за последний месяц. Этот вывод также справедлив и в отношении аналогов из той же страны и сектора. Учитывая оценку акции относительно аналогов, общая динамика цены выглядит смешанной.

В последние годы компания демонстрировала скромную EBITDA маржу, если сравнивать с мировыми аналогами. За последние 12 месяцев EBITDA маржа составила 9.2%, что ниже, чем 19.6% в 2023 году. 

Исторически HIT демонстрирует хорошую чистую маржу относительно глобальных аналогов. В частности, за последние 12 месяцев этот показатель составил 4.8%, ниже, чем 12.9% в 2023 году. 

Другой важный показатель, рентабельность активов (RoA), за последние 12 месяцев составил 6.5%, снизившись с 21.5% в 2023 году. 

За последний год рентабельность используемого капитала (RoCE) снизилась до 10.0%, что ниже, чем у аналогов. 

Рентабельность собственного капитала (RoE) у Health In Tech, Inc. составила 10.6% за последние 12 месяцев, что ниже показателя 40.6% в 2023 году. 

Отношение рентабельности инвестированного капитала (RoIC) к средневзвешенной стоимости капитала (WACC) за последние несколько лет составляло 6.0. Это говорит об отличном создании акционерной стоимости. 

отличное создание акционерной стоимости

Институциональные, правовые и комплаенс-риски, связанные с основной страной компании, минимальны. В сочетании с жесткими стандартами ведения бизнеса права акционеров очень надежно защищены.

Торговая ликвидность акций HIT низкая. Средний частный инвестор может продать свои акции практически мгновенно. Ликвидность относительно стабильнаи остается крайне высокой в дни с наименьшей торговой активностью. Однако стоит учесть, что в условиях сильной турбулентности рынка объем торгов обычно сильно снижается. Акция имеет крайне маленькую рыночную капитализацию, что обычно делает ее торговую ликвидность неустойчивой и непредсказуемой. 

Значимых прочих рисков не выявлено.

Риск дефолта низкий. Среди положительных факторов кредитного риска мы отмечаем устойчивый исторический рост выручки, высокую рентабельность капитала, сильные возможности по обслуживанию долга, достаточное покрытие процентных платежей, стабильную генерацию денежного потока и благоприятную структуру капитала.  

В условиях сильной турбулентности рынка акция HIT крайне волатильна. Другими словами, акция будет среди худших инструментов в периоды экстремальной волатильности рынка или шокирующих новостей компании. Без учета прочих факторов, потери в худший день (менее 1% времени), скорее всего, будут критическими. 

В нормальных рыночных условиях акция HIT крайне волатильна. Иными словами, в отсутствие экстремальной волатильности рынка или шокирующих новостей компании цена акции будет изменяться совершенно непредсказуемо. Потери акции в худшие дни (менее 1-5% времени) будут варьироваться от критических до критических. 

Исходя из основных исторических и ожидаемых мультипликаторов, акции компании несколько переоценены по сравнению с аналогичными компаниями. В частности, акция «дорогая» по P/E, нейтрально оценена по EV/EBITDA и разумно оценена по P/FCF. 

Health In Tech, Inc.

$ 0.78

3

Health In Tech, Inc.

$ 0.78

3

Фактор риска

Фактор доходности

Риск / Доходность

Фактор риска

Фактор доходности

$ 0.78

О компании

О компании

О компании

О компании