Новость об удорожании ИИ-серверов Nvidia утянула вниз рынок памяти. Nasdaq потерял 1%

Технологические индексы Nasdaq Composite (учитывает динамику всех бумаг, которые торгуются на Nadaq) и Nadaq 100 (ориентирован на 100 крупнейших компаний на этой бирже) потеряли в начале торгового дня 24 августа около 1%. Бумаги компаний отрасли утянули за собой обвалившиеся производители чипов памяти. Негативным фактором для них стали сообщения о том, что некоторые крупнейшие клиенты лидирующей на рынке чипмейкеров Nvidia получили уведомления об увеличении цен на серверы, содержащие ИИ-чипы компании, более чем на 15%, а также об удорожании микросхем памяти, пишет Bloomberg.

Об увеличении цен на серверные системы с ускорителями Nvidia Vera Rubin и Grace Blackwell более чем на 15% из-за удорожания и дефицита чипов памяти со ссылкой на источники 22 августа сообщил Bloomberg. Официально в Nvidia эти данные не комментировали. Тем не менее, несмотря на это, новость вызвала обвал бумаг чипмейкеров и производителей чипов памяти, пишет Bloomberg. Акции Micron потеряли более 6%, в то время как бумаги Advanced Micro Devices (AMD) и Broadcom cнизились на 3% и примерно на 2% соответственно. Акции самой Nvidia упали более чем на 2%. Отраслевой индекс полупроводниковых компаний Philadelphia Semiconductor Index упал на торгах 24 августа на 3,7%. Вслед за ними технологический Nasdaq Composite терял в моменте 0,99%, а индекс Nasdaq 100 падал на 1,4%.

Также на акции США давит геополитика: рынки ожидают от главы Минфина США плана экономической изоляции Ирана. О том, что США готовят против исламской республики и ее союзников масштабные ограничения, на прошлой неделе говорил президент США Дональд Трамп. На фоне тупика в переговорах с Ираном контракты на нефть марки Brent торгуются в районе $93 за баррель, WTI стоит порядка $85.

Помимо этого, давление на фондовый рынок оказывают растущие доходности гособлигаций по всему миру, — ставки по ним в Японии, Франции и Германии достигли многолетних максимумов, пишет CNBC. Инвесторы опасаются, что война между США и Ираном затянется, что приведет к еще большему удорожанию нефти и усилению инфляции.

Доходности длинных госбондов США тем временем немного упали (на прошлой неделе они также держались вблизи многолетних максимумов). Однако в понедельник по 30-летним трежерис этот показатель снизился более чем на 3 базисных пункта, до 5,237%, по 10-летним — на 3 базисных пункта, до 4,708%. CNBC со ссылкой на двух высокопоставленных чиновников Министерства финансов США сообщил, что ведомство может использовать часть своих денежных резервов для финансирования расширенных программ выкупа госдолга, о которых глава казначейства Скотт Бессент объявил на прошлой неделе.

Геополитические факторы, цены на нефть, доходности гособлигаций и волатильность технологического сектора — все это способствовало снижению фондового рынка США на прошлой неделе, и, по мнению Криса Ларкина из брокера E*Trade (входит в Morgan Stanley), похоже, продолжит влиять на рынки и на этой неделе. «Подробности об экономических санкциях США в отношении Ирана, попытки Министерства финансов снизить доходности долгосрочных госбондов и макроэкономические данные могут во многом повлиять на настроения участников рынка, но также существенное влияние на динамику, скорее всего, окажут и доходы Nvidia и других технологических компаний», — сказал он. Nvidia на этой неделе в среду должна будет опубликовать очередной квартальный отчет, что для рынка может стать очередной проверкой устойчивости ИИ-ралли после июльского обвала, пишет Barron's.

«Рынок микросхем стал перенасыщенным, — прокомментировала ситуацию в секторе главный инвестиционный стратег компании Empower Марта Нортон. — Я просто не знаю, какие еще хорошие новости не заложены в цену», — добавила она, заметив, что распродажа чипмейкеров «не обязательно означает, что с фундаментальными показателями [этих компаний] что-то не так». «У вас может быть отличная фирма, но это не значит, что в данный конкретный момент вложения в нее — хорошая инвестиция», — пояснила Нортон (цитата по Reuters).