Акции Capital Southwest Corporation

Capital Southwest Corporation - компания по развитию бизнеса, специализирующаяся на кредитных и прямых и венчурных инвестициях в компании среднего рынка, мезонинных, поздних, зрелых, поздних венчурных, развивающихся, выкупах, рекапитализациях и инвестициях в капитал роста. Фирма не инвестирует в стартапы, публично торгуемые компании, объекты недвижимости, возможности проектного финансирования, предприятия, занимающиеся разведкой нефти и газа, проблемные компании, компании, находящиеся в процессе реорганизации, и компании, из которых уходит значительное высшее руководство. В сегменте нижнего среднего рынка фирма обычно инвестирует в финансирование роста, приобретение дополнительных активов, приобретение новых платформ, рефинансирование, рекапитализацию за счет дивидендов, выкуп под руководством спонсоров и выкуп компаний руководством. Структурами инвестиций являются унитарный долг, субординированный долг, старший долг, первый и второй залоговый долг, а также привилегированные и обыкновенные акции. Фирма осуществляет соинвестиции в акционерный капитал наряду с долговыми инвестициями, до 20% от общей суммы чека, и осуществляет только неконтролируемые инвестиции. Фирма предпочитает инвестировать в промышленное производство и услуги, дистрибуцию с добавленной стоимостью, товары и услуги в сфере здравоохранения, бизнес-услуги, специализированные химикаты, продукты питания и напитки, услуги с использованием технологий и модели SaaS. Фирма стремится инвестировать в энергетические услуги и продукты, промышленные технологии и специальные химикаты и продукты. В рамках энергетических услуг и продуктов компания стремится инвестировать в каждый сегмент отрасли, включая разведку и добычу, среднюю и нижнюю добычу, за исключением разведки и добычи, уделяя особое внимание дифференцированным продуктам и услугам, аренде оборудования и инструментов, расходным материалам, а также химическим веществам для бурения и заканчивания скважин. В сфере промышленных технологий компания стремится инвестировать в автоматизацию и управление технологическими процессами, погрузочно-разгрузочное и упаковочное оборудование, промышленную фильтрацию и обработку жидкостей, измерения, мониторинг и тестирование, профессиональные инструменты, датчики и приборы. В области специальных химикатов и продуктов компания стремится инвестировать в предприятия, разрабатывающие и производящие высокодифференцированные химикаты и продукты, включая клеи, покрытия и герметики, катализаторы и абсорбенты, космецевтику, тонкие химикаты, вкусы и ароматы, эксплуатационные смазочные материалы, полимеры, пластмассы и композиты, оборудование для дозирования и фильтрации химикатов, расходные материалы и инструменты для профессиональной и промышленной торговли, инженерные решения для систем отопления, вентиляции, кондиционирования воздуха, водопровода и электрооборудования, а также высокоэффективные материалы для противопожарной защиты и нефтепромысловых приложений. Она также может инвестировать в исключительные возможности в области строительных товаров. Фирма стремится инвестировать в Соединенные Штаты. Фирма стремится осуществлять инвестиции в ценные бумаги на сумму от 5 до 25 миллионов долларов США. Она стремится инвестировать в акции на сумму от $5 млн до $50 млн, в долговые обязательства - от $5 млн до $20 млн и участвовать в сделках размером до $40 млн в качестве соинвестора. Предпочитает инвестировать в компании с выручкой свыше 10 миллионов долларов, прибыльной деятельностью, историческими темпами роста не менее 15 процентов в год. В рамках нижнего среднего рынка компания стремится инвестировать в компании с EBITDA менее 15 миллионов долларов, а также оппортунистически инвестирует в верхний средний рынок, обычно определяемый как компании с EBITDA более 50 миллионов долларов. Помимо прямых инвестиций, компания направляет капитал на синдицированные срочные кредиты первого и второго залога в верхнем сегменте среднего рынка. Критериями для синдицированного первого кредита на верхнем среднем рынке являются размер EBITDA более $30 млн, кредитное плечо при закрытии более 4 раз, размер инвестиционного холдинга от $5 млн до $7 млн, доходность инвестиций более 6,5%. Критерии для синдицированного 2-го залога для компаний верхнего среднего рынка: размер EBITDA более $50 млн, кредитное плечо при закрытии более 6 раз, размер инвестиционного холдинга от $5 млн до $7 млн, инвестиционная доходность более 9%. Предпочтение отдается как мажоритарным, так и миноритарным пакетам акций. Фирма может держать инвестиции в своих портфельных компаниях в течение очень длительного периода. Она также может инвестировать через варранты. Компания предпочитает принимать участие в совете директоров своих портфельных компаний. Компания Capital Southwest Corporation была основана 19 апреля 1961 года и базируется в Далласе, штат Техас.