Главное к утру: Nvidia прибавила $1 трлн, Wells Fargo сбросил лимиты, Азия растет

Капитализация Nvidia увеличилась на $1 трлн за два месяца благодаря уверенности инвесторов в перспективах ИИ и устойчивому спросу на ее оборудование со стороны технологических гигантов. Wells Fargo добился важной регуляторной победы: ФРС сняла с банка ограничение на рост активов, введенное после скандалов 2018 года, что сразу подстегнуло рост его акций. В то же время Toyota Group объявила о выкупе Toyota Industries за $33 млрд, и та потеряла 13% капитализации. Об этих и других темах — в обзоре ключевых событий к утру 4 июня.

Акции Nvidia Corp. за два месяца восстановились на $1 трлн, и инвесторы делают ставку на продолжение ралли, поскольку прежние опасения уступают место оптимизму, сообщил Bloomberg.

Отчетность компании на прошлой неделе развеяла ключевые сомнения рынка, особенно по поводу того, как ограничения США на поставки продвинутых чипов в Китай повлияют на рост выручки, перспективы трат на искусственный интеллект и способность Nvidia нарастить производство новых чипов Blackwell, считает Bloomberg. «На эти вопросы даны позитивные ответы, — заявил Томас Мартин, старший портфельный управляющий Globalt Investments. — Пора вновь увеличивать долю Nvidia в портфелях».

После двух с половиной лет роста, вызванного высоким спросом на AI-чипы, акции Nvidia просели в начале 2025 года из-за опасений, связанных с торговой политикой Дональда Трампа и возможным снижением расходов со стороны крупнейших клиентов.

Во вторник, 3 июня, акции Nvidia выросли на 2,8%, а с апрельского минимума прибавили почти 50%, в результате чего рыночная капитализация компании достигла почти $3,45 трлн. Nvidia по этому показателю немного превысила результат Microsoft и впервые с января стала самой дорогой компанией в мире. При этом акции Nvidia остаются на 5% ниже январского рекорда.

Риски в то же время сохраняются: Nvidia может пострадать от пошлин США, ведь ее чипы производятся за рубежом, а Китай обеспечил 13% выручки в первом квартале. Однако компания заключила крупные контракты с ближневосточными правительствами, что частично компенсирует возможные потери.

По просьбе Oninvest сооснователь Freedom Holding Игорь Клюшнев дал прогноз, есть ли у компании потенциал для дальнейшего роста. Он отмечает, что в эпоху взрывного роста искусственного интеллекта компания находится в уникальном положении поставщика номер один. Компания также лидирует в мире цифрового ИИ (обучение нейросетей, генерация контента и т.д.), и ее следующая большая цель — достичь лидерства в ИИ в реальном мире, то есть в physical AI. В то же время ключевой риск для компании он видит в недооценке скорости, с которой растут конкуренты Nvidia (это хорошо показала в январе китайская платформа DeepSeek). Текст Клюшнева полностью можно прочитать здесь.

Американский банк Wells Fargo & Co. освободился от лимита на активы, наложенного Федеральной резервной системой (ФРС), который сдерживал рост банка более семи лет, сообщает Bloomberg. Это стало важной победой для гендиректора Чарли Шарфа, а акции банка резко выросли.

Во вторник ФРС заявила, что Wells Fargo выполнил все условия, необходимые для снятия ограничений, наложенных в рамках принудительных мер 2018 года. Регулятор завершил проверку усилий банка по исправлению нарушений, включая внешнюю независимую оценку, а также собственный анализ корпоративного управления и системы управления рисками.

Это решение знаменует завершение почти десятилетнего периода скандалов в четвертом по величине банке США и открывает путь к его дальнейшему росту. С момента введения лимита в феврале 2018 года, который стал самым жестким наказанием за всю историю американского банковского сектора, банк, по оценкам Bloomberg, упустил около $39 млрд потенциальной прибыли.

«Решение ФРС о снятии лимита на активы — важнейший этап в трансформации Wells Fargo, — заявил Шарф. — Мы рады двигаться вперед с планами по устойчивому росту и увеличению прибыли, основываясь на тех процессах и культурных изменениях, которые мы внедрили».

В честь события банк предоставит всем своим штатным сотрудникам бонус в размере $2000, в основном в виде акций с ограниченным доступом, добавил Шарф.

После объявления акции Wells Fargo ненадолго подскочили более чем на 10% после окончания основной сессии на фондовом рынке США. Бумаги закончили расширенные торги во вторник ростом на 3%.

«Снятие лимита на активы свидетельствует об успешной корректировке на должном уровне, благодаря целенаправленному управлению, эффективному надзору совета директоров и строгому регулированию, — отметил член совета управляющих ФРС Майкл Барр. — Эти элементы должны сохраняться, чтобы обеспечить устойчивость дальнейшего развития банка».

Цены на нефть снизились после двух дней роста: позитив от сокращения запасов в США был нивелирован дождями, которые замедлили распространение лесных пожаров, ранее ограничивших добычу в Канаде, передает Reuters.

Фьючерсы на Brent торговались около $65 за баррель после закрытия на трехнедельном максимуме, а WTI — около $63. По данным осведомленного источника Reuters, Американский институт нефти (API) сообщил о снижении запасов на 3,28 млн баррелей на прошлой неделе. Если эти цифры подтвердятся в официальной статистике в среду, это станет крупнейшим падением с марта.

Один из операторов добычи на канадских нефтеносных песках возобновил работу в понедельник после пожаров, которые в какой-то момент вывели из строя около 7% производства в стране — четвертом по величине производителе нефти в мире. Пожары ставили под угрозу поставки на ключевые американские нефтехранилища и ослабили эффект от увеличения добычи странами ОПЕК+.

Рост цен на нефть в начале недели был вызван решением ОПЕК+ нарастить добычу в ожидаемых объемах, что снизило опасения по поводу более агрессивного увеличения. Несмотря на это, с начала года нефть подешевела примерно на 12% из-за отхода ОПЕК+ от политики защиты цен путем ограничения производства и опасений, что торговые войны, возглавляемые США, ударят по спросу.

«В краткосрочной перспективе рынок показывает умеренно бычий тренд на фоне волатильности, — сказал Гао Миньюй, главный аналитик по энергетике из SDIC Essence Futures (Пекин). — Но быстрое увеличение добычи со стороны ОПЕК+ не позволит дефициту предложения, вызванному сезонными и геополитическими факторами, сохраняться надолго».

Акции Toyota Industries упали в среду на 13% после сообщения о планах группы Toyota выкупить компанию и сделать ее частной в рамках сделки на 4,7 трлн иен ($33 млрд). Сделка проходит на фоне усиливающегося давления со стороны регулирующих органов и инвесторов на японские компании с требованием свернуть традиционную практику перекрестного владения акциями, пишет Reuters. Финансовое управление Японии (FSA) призывает к сокращению подобных связей.

Toyota прибегла к перекрестному владению еще в 2005 году, чтобы защититься от угрозы поглощения, объяснил Сатору Аояма, глава отдела корпоративных рейтингов Fitch Ratings в Японии. По словам Кеи Окамуры, управляющего портфелем японских акций в Neuberger Berman, в будущем стоит ожидать и других подобных сделок внутри группы Toyota.

Согласно данным Reuters, предложение включает выкуп акций Toyota Industries по цене 16 300 иен за штуку — что значительно ниже цены закрытия вторника в 18 400 иен.

Для реализации сделки Toyota создаст новую холдинговую компанию. Девелоперское подразделение Toyota Fudosan вложит около 180 млрд иен, председатель совета директоров Toyota Motor Акио Тойода — 1 млрд иен, а сама Toyota Motor инвестирует примерно 700 млрд иен в привилегированные акции без права голоса.

Оставшуюся часть финансирования обеспечат кредиты от Sumitomo Mitsui Banking Corporation, MUFG Bank и Mizuho Bank.

Тем не менее, аналитик Arun George (SmartKarma) указал, что предложение выглядит «непривлекательным». Он отметил, что цена выкупа ниже среднего значения диапазона, указанного независимыми финансовыми консультантами. «Специальный комитет трижды просил улучшить финальное предложение в 16 300 иен, но получил отказ», — добавил он.

Рынки Азиатско-Тихоокеанского региона росли в среду на фоне подъема Уолл-стрит, вызванного ралли технологических акций во главе с производителем чипов Nvidia, сообщает CNBC. Лидером роста стали южнокорейские акции.

— Южнокорейский рынок акций вырос после победы лидера оппозиции Ли Чжэ Мена на президентских выборах. Индекс Kospi прибавил 2,44%, достигнув самого высокого уровня с августа прошлого года, а индекс малых компаний Kosdaq вырос на 1,18%.

«Предвыборные обещания Ли делают акцент на повышении инвестиционной привлекательности корейского фондового рынка», — отметил Джон Чо, управляющий портфелем акций Кореи в J.P. Morgan Asset Management.

— В Японии индекс Nikkei 225 рос примерно на 1%, а более широкий индекс Topix — примерно на 0,7%.

— В материковом Китае индекс CSI 300 прибавлял 0,5% на утренних торгах, а индекс Hang Seng в Гонконге рос на 0,7%.

— Австралийский индекс S&P/ASX 200 прибавил 0,8%. Экономика Австралии выросла на 1,3% в годовом выражении в первом квартале 2025 года — ниже прогноза в 1,5%, согласно опросу экономистов, проведенному Reuters. Темп роста оказался неизменным по сравнению с предыдущим кварталом.

— Фьючерсы на американские индексы почти не менялись после того, как накануне Уолл-стрит продемонстрировала рост на фоне технологического ралли и неожиданно сильного отчета по занятости, который показал устойчивость рынка труда США, несмотря на опасения по поводу возможных рисков, связанных с тарифами. Индекс S&P 500 по итогам торгов во вторник вырос на 0,58%, достигнув уровня 5 970,37. Индекс «голубых фишек» Dow Jones прибавил 214,16 пункта, или 0,51%, закрывшись на отметке 42 519,64. Индекс Nasdaq Composite подрос на 0,81%, достигнув 19 398,96.