Утро в Нью-Йорке: рынок ждет решения Трампа по поводу ударов по Ирану

Ежедневный обзор и прогноз событий на фондовом рынке США от Михаила Денисламова, заместителя директора Freedom Capital Markets Research.

В центре внимания инвесторов остается ситуация на Ближнем Востоке. Белый дом накануне сообщил, что Дональд Трамп примет решение о целесообразности участия США в боевых действиях против Ирана в течение двух недель. Администрация президента подчеркивает, что главной целью остается предотвращение появления у исламской республики ядерного оружия, но приоритетным путем достижения этой цели считает дипломатическое решение. На фоне продолжающегося обмена ударами между Израилем и Ираном угроза расширения конфликта сохраняется.

Торговая повестка также остается напряженной. Канада предупредила, что может повысить пошлины на американские сталь и алюминий с 21 июля при отсутствии прогресса в переговорах с Вашингтоном. Дополнительно вводятся ограничения на использование иностранных металлов в государственных проектах. Представители Еврокомиссии сообщили о продвижении в торговом диалоге с США, но подчеркнули готовность к ответным мерам в случае введения новых пошлин с американской стороны.

Из макроэкономических событий сегодня выделяется публикация индекса производственной активности от ФРБ Филадельфии за июнь. Консенсус предполагает значение показателя на уровне −1,5 пункта после −4 месяцем ранее, что сигнализирует о продолжении спада.

До открытия основной сессии квартальные результаты представят Accenture (ACN), Carmax (KMX) и Kroger (KR).

Фьючерсы на американские индексы ранее демонстрировали заметное снижение, но после отсрочки решения США по Ирану восстановились почти до уровней закрытия 18 июня. Баланс рисков оцениваем как нейтральный при среднем уровне волатильности. Ориентируемся на движения S&P 500 в диапазоне 5940–6020 пунктов (от −0,7% до +0,7% к уровню предыдущего закрытия).

— OpenAI рискует потерять до $20 млрд инвестиций, если не согласует с Microsoft (MSFT) реструктуризацию в формат организации с ограниченной прибылью. Переговоры с корпорацией зашли в тупик. OpenAI рассматривает вариант обращения в антимонопольные органы.

— SoftBank предложил создать в Аризоне технопарк стоимостью $1 трлн для проектов в сфере ИИ и робототехники. Обсуждение этого вопроса и налоговых льгот ведется с TSMC (TSM) и властями США.

— SpaceX столкнулась с очередной неудачей: ракета Starship взорвалась при наземных испытаниях в Техасе. По словам Илона Маска, причиной стал сбой в системе хранения газа. Расследование продолжается.

Американские фондовые площадки 19 июня были закрыты в связи с празднованием Дня освобождения. Предыдущая сессия на американских фондовых площадках завершилась разнонаправленно. S&P 500 потерял символические 0,03%, Nasdaq 100 закрылся без изменений, Dow Jones снизился на 0,1%, а Russell 2000 вырос на 0,52%.

Основным событием дня стало заседание ФРС, по итогам которого ставка ожидаемо была оставлена без изменений. Обновленный прогноз на 2025 год по-прежнему предусматривает два ее снижения. Гайденс регулятора в отношении инфляции (PCE) повышен до 3%. Ориентир роста ВВП снижен до 1,4%. Регулятор исключил из итогового заявления упоминание о рисках роста безработицы и инфляции, отметив по-прежнему повышенную неопределенность перспектив экономики. Конференция Джерома Пауэлла также обошлась без сюрпризов.

Число первичных заявок на пособие по безработице за предыдущую неделю в соответствии с ожиданиями составило 245 тыс. Данные рынка жилья разочаровали. Объем нового строительства в мае упал на 9,8% м/м, до 1,256 млн, а количество выданных разрешений на строительные работы сократилось на 2% м/м, до 1,393 млн. Оба результата стали минимальными с 2020 года.

— На фоне принятия Сенатом законопроекта GENIUS, устанавливающего нормативную базу для стейблкоинов, взлетели бумаги Circle Internet Financial (CRCL: +33,8%). Рынок позитивно оценил продвижение инициативы, которая в июле поступит в палату представителей.

— Рост котировок Coinbase (COIN: +16,3%) поддержали как прогресс в регулировании стейблкоинов, так и презентация нового платежного решения Coinbase Payments, ориентированного на платформы электронной коммерции.

— Акции Marvell Technology (MRVL: +7,1%) уверенно выросли после мероприятия Custom AI: компания улучшила прогноз емкости рынка дата-центров к 2028 году и отметила увеличение вклада XPU-решений в сегменте заказных чипов.