Meta, ServiceNow, Shopify: Deutsche Bank посоветовал девять акций в IT на IV квартал

Аналитики Deutsche Bank поделились своими лучшими идеями по акциям технологических компаний на четвертый квартал 2026 года. В список попали девять компаний, работающих в сегментах оборудования и софта для монетизации ИИ-агентов, пишет MarketWatch.

— Дефицит мощностей в центрах обработки данных создает колоссальное рыночное преимущество для определенных компаний. Например, инвестиционный фонд недвижимости Digital Realty который владеет дата-центрами и занимается их развитием, является одним из главных фаворитов аналитика Дойче Банк Бенджамина Соффа.

Digital Realty станет главным бенефициаром масштабных инвестиций в ИИ со стороны таких компаний, как Amazon, Alphabet, Meta и других, написал Софф. Он отметил, что портфель будущей выручки фонда, зафиксированной контрактами, в последнем квартале достиг $1,4 млрд.

— Аналитики также обращают внимание на оборудование, используемое внутри центров обработки данных. Производитель оптических компонентов Lumentum извлекает выгоду из острого дефицита поставок, поскольку спрос на оптику для дата-центров сильно опережает производственные мощности, передает MarketWatch. По словам аналитика Джанмарко Паоло Конти, передовые лазеры компании на 200 Гбит/с «распроданы на обозримую перспективу» и стоят примерно вдвое дороже оборудования предыдущего поколения.

— Разработчик софта для проектирования электронных систем Cadence Design расширяет рыночную долю за счет продаж как традиционным производителям полупроводников, так и непрофильным компаниям, которые сами берутся за разработку чипов. По словам аналитика Конти, компания, скорее всего, продолжит демонстрировать двузначные темпы роста.

— Еще один фаворит — Entegris, ведущий поставщик передовых материалов для высокотехнологичных рынков, включая науки о жизни и полупроводниковую отрасль. Около 75% его выручки привязано к объемам выпуска микросхем, отмечает аналитик Мелисса Везерс. По ее словам, глобальное расширение производства чипов, вероятно, поднимет продажи компании в этом сегменте выше предыдущего пика в $850 млн.

— Помимо оборудования, Deutsche Bank выделил потребительские и корпоративные платформы, успешно зарабатывающие на искусственном интеллекте. Широкая популярность ИИ-агента Muse от Meta может стать лишь началом мощного продуктового цикла, написал аналитик Бенджамин Блэк. Блэк отметил, что быстрое активное внедрение Muse открывает прямые каналы монетизации за счет подписок и комиссий с транзакций, одновременно повышая конверсию на ключевой рекламной платформе Meta.

— Гигант электронной коммерции Shopify также активно внедряет ИИ, заключив партнерство с Meta для простой интеграции Muse на своей платформе. Собственный ИИ-ассистент компании, Sidekick, представляет собой недооцененный катализатор, который вскоре может принести плоды инвесторам. Аналитик Бхавин Шах ожидает, что Shopify монетизирует Sidekick за счет повышения цен на ключевые тарифные планы в течение ближайших кварталов, что поможет поддерживать рост выручки на уровне более 20%.

— Платформа недвижимости Compass также использует искусственный интеллект, чтобы выйти из спада на рынке жилья с большей прибылью. Компания предлагает ИИ-инструменты для работы с премиальными покупателями, которые менее чувствительны к высоким ставкам по ипотеке. Deutsche Bank ожидает, что в 2026 году объем сделок на платформе Compass составит около $940 млрд.

— Для инвесторов, ищущих нестандартные технологические активы, Deutsche Bank также выделил медиагиганта SiriusXM в качестве неожиданной истории цифрового роста. Аналитики указывают на новое партнерство в сфере цифровой аудиорекламы с YouTube как на недооценленный катализатор, который способен принести около $1,5 млрд выручки в период с 2026 по 2028 год. Это в шесть раз превышает $250 млн, которые на данный момент заложены в консенсус-прогнозы Уолл-стрит.

— Deutsche Bank также включил софтверную компанию ServiceNow в число главных фаворитов. По словам аналитика Брэда Зелника, на фоне внедрения корпоративного ИИ компания фиксирует рост спроса на обновление своей ключевой платформы IT Service Management. Продукты компании AI Control Tower и решения по кибербезопасности также приобретают все большую важность по мере того, как предприятия стремятся контролировать свои ИИ-агенты.