IPO Odyssey: начались торги акциями биотеха с новым подходом к аутоимунным болезням

Предварительные торги акциями биотеха Odyssey Therapeutics, который разрабатывает препараты для лечения аутоиммунных и воспалительных заболеваний, начались в торговой системе для клиентов Freedom. Позднее 8 мая бумаги компании появятся на Nasdaq под тикером ODTX. 

Биотехнологическая компания Odyssey Therapeutics привлекла $279 млн в результате IPO на Нью-Йоркской бирже. Она разместила 15,5 млн акций по $18 — верхней границе заявленного ранее ценового диапазона. 

Организаторами листинга стали JPMorgan, TD Cowen и Cantor. Соорганизаторами — Wedbush PacGrow и Oppenheimer. Андеррайтеры получили 30-дневный опцион на приобретение до 2,3 млн дополнительных акций по цене первичного публичного размещения за вычетом андеррайтерской скидки. 

Одновременно в ходе частного размещения Odyssey продала почти 1,4 млн акций по $18 аффилированной компании TPG Life Sciences, говорится в пресс-релизе. Таким образом, без учета опциона андеррайтеров, она привлекла $304 млн.

После IPO аффилированные с SR One Capital Management компании, будут владеть 7,2% акций, доля OrbiMed Private Investments составит 6%, указывает Bloomberg. Это две венчурные фирмы, которые специализируются на вложениях в стартапы в сфере здравоохранения.

Большую часть полученных от сделки средств Odyssey планирует направить на проведение клинический испытаний своих препаратов, остальное — на дополнительные исследования и общекорпоративные цели, говорится в проспекте к IPO, направленном регулятору. 

Odyssey Therapeutics основал в 2021 году химик и «серийный предприниматель» в сфере биотехнологий Гэри Глик. В частности, он был соучредителем разработчика лекарств против рака Scorpion Therapeutics, которого в 2025 году купил фармгигант Eli Lilly.

Odyssey занимается разработкой препаратов против аутоиммунных заболеваний. Вот как компания описывает свой научный подход. Иммунная система бывает врожденная и приобретенная. Последняя формируется в течение жизни при контакте с вирусами и бактериями, а также после вакцинации. Ее роль в развитии заболеваний изучена достаточно хорошо, и эти открытия легли в основу большого числа препаратов. При этом знания о врожденном иммунитете отставали, и лишь недавно появилось достаточное для разработки лекарств понимание того, как он работает. Odyssey считает, что это может привести к созданию более эффективных и безопасных иммуномодуляторов. Именно этим она и занимается. 

Среди ее основных разработок — OD-001 против двух аутоиммунных заболеваний кишечника — язвенного колита и болезни Крона, а также OD-002 — против кожной красной волчанки, которая проявляется пятнами, и нефропатии – поражения почек. 

Компания пока не получает выручку от основной деятельности. С момента основания она привлекла около $726,5 млн от ведущих инвесторов, паевых инвестиционных фондов и глобальных семейных офисов, пишет Odyssey в проспекте к IPO.

Это не первая попытка Odyssey выйти на биржу. Компания подала заявку на IPO в 2025 году, но отозвала ее через несколько месяцев из-за неблагоприятной рыночной ситуации. 

В последние недели рынок IPO в США продемонстрировал уверенное восстановление, пишет Reuters. По данным Renaissance Capital, апрель стал самым успешным месяцем по числу новых заявок более чем за четыре года.

Аналитик Freedom Broker Алем Бектемиров установил для акций Odyssey целевую цену на уровне $21,1, что означает потенциал роста на 18% к цене размещения. Он указал на большой объем целевого для компании рынка препаратов для терапии аутоимунных заболеваний, который оценивается в $100 млрд. Однако предупредил: главными рисками для Odyssey остаются неодобрение ее препаратов или слабые результаты исследований, которые могут значительно повлиять на цену акций, а также конкуренция на рынке. 

_______________________________

Клиенты Freedom смогут получить доступ к акциям HawkEye 360 до открытия основной биржевой сессии. Торги начнутся в формате раннего премаркета за 2–3 часа до открытия бирж США (с 15:30–16:30 по времени Астаны). Для участия нажмите на тикер ODTX.