Freedom назвал small-cap акцию с «фантастической дивидендной доходностью»

Freedom Broker советует инвесторам покупать акции Western Union, компании по переводу денежных платежей с капитализацией $2,8 млрд. Ее бумаги предлагают «фантастическую дивидендную доходность», а их потенциал роста на горизонте двух месяцев составляет 15%. 

Инвесторы могут воспользоваться ожидаемым ростом котировок Western Union и купить его акции, считает Freedom Broker. С начала года бумаги компании подешевели более чем на 20% до $8,4, но летом все может измениться, говорится в записке аналитиков. Они считают, что в ближайшие два месяца котировки эмитента могут подскочить до $9,7 за акцию. Это на 15% больше стоимости бумаг на закрытии торгов 18 июня (19 июня биржи США не работали). 

В апреле Western Union выплатил последние $200 млн по налоговым обязательствам. Они возникли после налоговой реформы в США 2017-го года, в результате которой компания оказалась должна государству $800 млн, писала она в отчете за 2024 год. Western Union решил вносить платежи поэтапно, тем не менее выплаты отрицательно повлияли на его денежные потоки и ликвидность, признавал эмитент. 

Теперь, когда последний платеж внесен, компания может более гибко использовать свободный денежный поток для повышения акционерной стоимости за счет дальнейшего байбека или M&A-активности, считает Freedom. 

Так, в первом квартале 2024 года компания потратила на выкуп акций $76,7 млн. Кроме того, в мае она сообщила о дивидендах в размере $0,235 на акцию. Это «фантастическая доходность» в 11,2% к текущим котировкам, указывает Freedom. Его аналитики отмечают: по данным на 31 марта на счетах Western Union было $1,29 млрд денежных средств и эквивалентов, тогда как на выплату дивидендов компания расходует всего $80 млн за квартал. 

Всего трое из 21 аналитика Уолл-стрит поддерживают рекомендацию Freedom и советуют покупать акции Western Union, следует из данных на портале MarketWatch. Мнение остальных разделилось поровну: девять присвоили бумагам Western Union рейтинг «держать» и столько же — «продавать». Средняя целевая цена в $10,58 означает потенциал роста более 25% к текущим котировкам.