«Немыслимый» прогноз Sandisk поднял акции производителей памяти в Азии
Акции Sandisk взлетели после презентации долгосрочных прогнозов / Фото: Anung Camui/Shutterstock.com
Акции азиатских производителей памяти и оборудования для выпуска чипов подскочили после оптимистичного прогноза американской Sandisk. Он добавил уверенности рынку, который уже вырос на отчетах технологических гигантов.
Детали
Инвесторы увидели в презентации Sandisk подтверждение того, что бум ИИ будет кормить отрасль долго, пишет Bloomberg. Рост акций партнера Sandisk — японской Kioxia — 14 августа достигал 8,7%, тайваньской Nanya Technology — 5,5%. Японский производитель оборудования Advantest прибавил на открытии торгов в Токио 7,8%, южнокорейская SK Hynix подорожала в Сеуле на 6,5%.
Рост индекса азиатских полупроводниковых компаний Bloomberg на пике торгов достигал 1,6%. От июльского минимума он отскочил более чем на 19%, отыграв резкую распродажу прошлого месяца.
Прогноз до 2030 года
Sandisk описала Уолл-стрит свой план роста до конца десятилетия и пообещала отдавать акционерам 100% избыточных денежных средств. Бумаги компании подскочили 13 августа в Нью-Йорке на 13,7%, а их прирост с начала недели достиг 25,8%. Другие американские производители памяти и накопителей тоже оказались в плюсе, отмечает MarketWatch: Micron Technology прибавила 4,2%, Western Digital — 7,3%.
Ставка на предсказуемость
Еще несколько лет назад точные долгосрочные оценки от производителя флеш-памяти были бы «немыслимы», написал Эндрю Джексон из Ortus Advisors. По его мнению, многолетние контракты вместо продаж по волатильным спотовым ценам на память могут сгладить традиционные для отрасли резкие подъемы и спады.
У Sandisk есть такие соглашения с восемью заказчиками, два из которых расширили сделки в минувшем квартале. Средний срок контрактов — около четырех лет. Они покрывают половину поставок в 2027 финансовом году и около двух третей — в 2028-м, указывает MarketWatch. Sandisk рассчитывает по ним на «крайне привлекательную доходность даже при минимальных ценах», приводит издание слова аналитика Evercore ISI Амита Дарьянани.
Контекст
Первое полугодие 2026 года Sandisk завершила в звании абсолютного лидера S&P 500 по доходности — в январе-июне ее акции выросли на 858%. Вошедшие в топ-3 Micron Technology и Intel прибавили с января 304% и 278% соответственно. Июльская распродажа в технологическом секторе не обошла Sandisk стороной, но даже после нее бумаги торгуются на 544% дороже, чем в начале года.
