Аналитики Noble назвали small-cap акцию с потенциалом двукратного роста

Акции small-cap компании The Oncology Institute, которая развивает сеть специализированных медицинских центров формата «у дома» для онкобольных, должны стоить как минимум в два раза дороже, считает брокер-дилер Noble Capital Markets. Компания расширяется и за счет различных подходов обладает гибкостью в заключении контрактов со страховыми компаниями, объясняют аналитики. 

Noble начал отслеживать деятельность Oncology Institute и сразу присвоил ее акциям рейтинг Outperform, эквивалентный рекомендации к покупке, следует из отчета аналитиков (доступен на сайте после регистрации). Установленная для бумаг компании целевая цена составляет $8, это предполагает потенциал роста на 115% к текущим котировкам.

В среду, 23 июля, торги акциями компании закрылись на отметке $3,71, за день они подорожали почти на 5%. В четверг бумаги также в плюсе — на 0,5%. При этом с начала года стоимость Oncology Institute увеличилась на 1100%.  

Оценка Noble — самая оптимистичная на Уолл-стрит, следует из данных на портале MarketWatch. Средняя целевая цена, рассчитанная на основе мнений трех аналитиков, составляет $7. Это примерно на 89% выше, чем уровень последнего закрытия. 

Oncology Institute работает в пяти штатах и специализируется на оказании онкологической помощи вне стационара. Это позволяет снизить стоимость терапии, следует из отчета Noble. 

Компания предлагает страховым компаниям два варианта оплаты своих услуг. Первый — на основе численности пациентов и предполагаемой ежемесячной стоимости лечения для каждого из них. Такой подход позволяет контролировать затраты, отмечает Noble. Вторая, традиционная схема, отталкивается от платы за оказанные услуги. Сочетание двух схем дает компании гибкость в заключении контрактов, включающих большое количество страховых планов, пишут аналитики. 

Среди других направлений ее бизнеса — продажа лекарств пациентам и проведение клинических исследований по заказу фармкомпаний. 

В первом квартале 2025 года Oncology Institute отчитался о росте выручки на 10,3% год к году — до $104,4 млн. План на 2025 год — увеличить ее как минимум на 17%, доведя до $460 млн, как максимум — на 22%, до $480 млн. 

Дальнейшему росту компании обеспечит расширение географии присутствия, в том числе — за счет выхода в новые штаты и покупки небольших онкологических клиник, считает Noble. Дополнительным фактором выступает увеличение продолжительности терапии онкопациентов, что поддерживает спрос на специализированную амбулаторную помощь.