Китай запретил своим техгигантам покупать чипы Nvidia. Что это значит для компании?

Китай запретил крупнейшим технологическим компаниям страны, включая ByteDance и Alibaba, закупать чипы Nvidia, усиливая курс на развитие собственной полупроводниковой индустрии и снижение зависимости от США, передает The Financial Times. Это способно сильно ударить по бизнесу Nvidia во второй по величине экономике мира. «Мы можем работать на рынке только, если страна сама этого хочет», — признал глава компании Дженсен Хуанг. 

Управление по делам киберпространства Китая потребовало от крупнейших технологических компаний страны, таких как владелец TikTok ByteDance и интернет-гигант Alibaba, прекратить тестирование и заказы чипов RTX Pro 6000D — продукта Nvidia, созданного специально для рынка КНР, сообщили источники FT. Ранее несколько местных игроков заявляли, что планируют закупить десятки тысяч RTX Pro 6000D и уже начали тестировать их вместе с поставщиками серверов Nvidia, уточнили собеседники издания. После получения распоряжения от интернет-регулятора компании сообщили поставщикам об остановке этих работ.

Генеральный директор Nvidia Дженсен Хуанг признался журналистам, что ведение бизнеса в Китае в последние годы были «чем-то вроде американских горок», и сказал, что рассчитывает обсудить ситуацию с президентом США Дональдом Трампом вечером в среду, 17 сентября, во время его визита в Великобританию, написал CNBC. «Мы можем работать на рынке, только если страна сама этого хочет. Меня разочаровывает то, что я вижу. Но в отношениях США и Китая есть более масштабные вопросы, которые требуют урегулирования, и я это понимаю. Мы готовы ждать», — заявил глава чипмейкера. 

Хуанг добавил, что Nvidia проинструктировала всех финансовых аналитиков не учитывать китайский рынок в прогнозах по выручке компании. 

Nvidia, Alibaba, ByteDance и сам китайский регулятор не ответили на запросы FT о комментарии.

Акции Nvidia на торгах 17 сентября упали на 2,2%. С начала года они подорожали более чем на 30%.

Пекин усиливает давление на технологических гигантов, чтобы развивать локальную полупроводниковую индустрию и избавиться от зависимости от Nvidia, чтобы страна могла конкурировать с США в гонке за лидерство в сфере ИИ, объясняет FT.

«Теперь сигнал звучит предельно ясно. Раньше еще оставались надежды на возобновление поставок Nvidia, если улучшится геополитическая ситуация. Теперь же все силы брошены на создание собственной системы», — сказал изданию топ-менеджер одной из техкомпаний. 

Ранее китайский регулятор рекомендовал бизнесу не использовать другой продукт Nvidia, созданный специально для этого рынка, — чип H20. По словам одного из источников FT, власти КНР тогда запросили у отечественных производителей полупроводников, таких как Huawei и Cambricon, а также Alibaba и Baidu, которые также разрабатывают собственные чипы, сравнение их продуктов с H20. В итоге было сделано заключение: китайские процессоры для ИИ достигли сопоставимого уровня или даже превзошли продукты Nvidia, разрешенные к поставкам в страну. «Сейчас на высшем уровне сложилось общее мнение, что внутреннего производства хватит для удовлетворения спроса без необходимости закупать чипы Nvidia», — сказал FT один из представителей отрасли.

Запрет китайских властей на покупку RTX Pro 6000D станет более жесткой мерой, чем прежние ограничения на импорт H20, пишет Barron’s.

«У акций [Nvidia] трудности после последнего финансового отчета, а сегодняшние новости оказывают дополнительное давление на эту любимицу рынка. У китайских компаний могут быть обходные пути в случае с запретом на поставки со стороны США, но внутренний запрет обойти гораздо сложнее», — отметил аналитик IG Крис Бошамп.

За последние четыре квартала выручка Nvidia в Китае составила $13,5 млрд или 12% от глобальных продаж компании — против 21% годом ранее.

Китайский рынок представляет для Nvidia «возможность на $50 млрд» и растет на 50% в год, говорил Хуанг в ходе конференц-звонка с инвесторами и аналитиками после публикации отчета за прошлый квартал. Неопределенность вокруг поставок в эту страну стала одной из причин, по которым компании пришлось дать сдержанный прогноз по продажам в текущем квартале. Она исключила из него возможную выручку от клиентов из второй по величине экономики мира. В прошлом квартале чипы в Китай не экспортировались, и Nvidia сообщила о недополученных $4 млрд.  

Nvidia начала выпускать чипы, специально адаптированные для китайского рынка, после того как бывший президент США Джо Байден запретил компании экспортировать в Китай ее самые мощные продукты, пытаясь сдержать прогресс Пекина в сфере ИИ. Затем и урезанная модель H20 попала под запрет — теперь уже со стороны администрации Дональда Трампа. Летом компания компания заявила, что Вашингтон готов смягчить его и одновременно представила RTX Pro 6000D. Эти чипы стали последним продуктом Nvidia, разрешенным к продаже в Китае в значительных объемах.