SpaceX объявила о начале размещения облигаций. Что с акциями?

Аэрокосмическая и ИИ-компания SpaceX Илона Маска, вышедшая 12 июня на биржу, объявила о первом выпуске необеспеченных облигаций инвестиционного уровня. Ожидается, что это положит начало масштабной кампании по привлечению займов, необходимых для финансирования амбициозных ИИ-проектов корпорации, пишет Bloomberg.

Пока облигации предлагаются только квалифицированным институциональным покупателям. На прошлой неделе источники агентства сообщали, что сумма выпуска облигаций SpaceX составит не менее $20 млрд. Полученные от размещения средства будут направлены на рефинансирование бридж-кредита на $20 млрд с погашением в сентябре 2027 года. Этот кредит составляет основную часть долгосрочного долга SpaceX, который на 31 марта достигал $29,1 млрд. 

Ожидается, что SpaceX разместит облигаций со сроком погашения от пяти до 30 лет, прокомментировал последнее заявление компании знакомый с ситуацией источник Bloomberg. Он же указал, что предоставившие компании Маска временное промежуточное финансирование Bank of America, Citigroup, Goldman Sachs, JPMorgan Chase и Morgan Stanley планируют провести переговоры с потенциальными инвесторами компании уже 22 июня.

SpaceX также раскрыла в заявлении свои финансовые показатели: по состоянию на 19 июня, на ее счетах находилось около $100,8 млрд в виде денежных средств и их эквивалентов.

На торгах 22 июня бумаги SpaceX обвалились сразу на 7,5%, до $171 за штуку. Тем не менее, относительно цены IPO они все еще торгуются дороже более чем на 25%.

SpaceX дебютировала на бирже Nasdaq 12 июня после рекордного в истории фондового рынка IPO объемом $75 млрд, что сделало ее одной из самых дорогих компаний в США. 

Незадолго до биржевого дебюта источники Bloomberg выяснили, что компания получила инвестиционные рейтинги от трех крупнейших рейтинговых агентств: Moody's Ratings и Fitch Ratings присвоили долгу SpaceX рейтинги Baa1 и BBB+ соответственно (на три ступени выше «мусорного» уровня); S&P Global Ratings выставило рейтинг BBB — на одну ступень ниже. Подобные оценки могут позволить компании привлекать более дешевое финансирование на публичном долговом рынке, отмечал Bloomberg. В самих рейтинговых агентствах эти данные не подтверждали.