Главное в small-caps: прогноз SolarEdge, сделка Bitdeer на $4,7 млрд, успех Replimune

FDA поддержал эффективность экспериментального препарата небольшого биотеха Replimune Group для лечения меланомы. Производитель солнечных систем SolarEdge предупредил о слабой выручке в третьем квартале на фоне снижения спроса. Тогда как облачный стартап Volta арендует мощности дата-центра у биткоин-майнера Bitdeer Technologies — по данным Bloomberg, для Anthropic, разработчика Claude. Главное за неделю с 3 по 7 августа — в дайджесте Oninvest.

Bitdeer Technologies заключила 16-летний контракт на $4,7 млрд с облачным стартапом Volta Infrastructure на аренду мощностей строящегося дата-центра в Норвегии. По данным Bloomberg, они предназначены для Anthropic, разработчика Claude. С учетом возможного продления на восемь лет сумма сделки может вырасти до $8 млрд. Среди инвесторов Volta — Nvidia и семейный офис основателя Dell Майкла Делла.

В ходе торгов 4 августа котировки Bitdeer поднимались почти на 14%, но растеряли набранный рост и завершили сессию примерно на уровне предыдущего закрытия — $11,38 за акцию. Всего у бумаг компании одиннадцать советов «покупать» от аналитиков Уолл-стрит и один — «держать». Средняя целевая цена составляет $22,7, это потенциал роста почти на 110% к стоимости акций на последнее закрытие. 

Рост спроса на ИИ увеличивает дефицит вычислительных мощностей: Anthropic уже заключает сделки на их аренду, в том числе со SpaceX, и ведет переговоры с Meta. Bloomberg отмечает, что конкуренция за инфраструктуру для ИИ усиливается, а ее создание требует огромных инвестиций.

Акции SolarEdge обвалились 5 августа на 30,5%, до $33,9 — минимума с середины марта. Компания спрогнозировала выручку в третьем квартале в $310–340 млн, тогда как аналитики в среднем ожидали $365 млн. Нижняя граница прогноза предполагает снижение продаж почти на 9% год к году из-за сезонного ослабления спроса в Европе и слабых продаж в США.

При этом второй квартал SolarEdge завершила заметно лучше: выручка выросла на 20%, до $346,2 млн, а чистый убыток сократился в четыре раза, до $30 млн. Компания также впервые с 2023 года получила операционную прибыль по не-GAAP.

У SolarEdge 19 рекомендаций «держать», семь «продавать» и лишь одна «покупать». Средняя целевая цена — $36,1, что предполагает потенциал роста около 17% от цены на закрытие торгов 7 августа.

Консультативный комитет FDA поддержал эффективность экспериментального препарата Replimune Group для лечения меланомы, повысив шансы биотеха на его одобрение. Ранее регулятор уже дважды отклонял заявку компании на ускоренное одобрение препарата. На этом фоне 31 июля акции small-cap биотеха взлетели на 107%.

Replimune уже больше года добивается регистрации экспериментального препарата от меланомы для пациентов, которым не помогло предыдущее лечение. Препарат на основе модифицированного вируса герпеса вводят непосредственно в опухоль в сочетании с лекарством Bristol Myers Squibb.

Всего у бумаг Replimune шесть рейтингов и все — «покупать» от аналитиков Уолл-стрит. Еще три месяца назад только один аналитик советовал покупать акции компании, четверо считали, что их нужно держать, а трое — рекомендовали продавать. Средняя целевая цена составляет $15,2, что на 26% выше стоимости акций на закрытие торгов 7 августа.

Williams Trading понизил рекомендацию по акциям Birkenstock с «покупать» до «держать», снизив целевую цену на 4%, до $44. Аналитики считают, что активные маркетинговые акции могут ослабить премиальный статус бренда и приучить покупателей ждать скидок, а не покупать товары по полной цене. 

При этом Уолл-стрит в целом сохраняет позитивный взгляд на акции: 18 аналитиков рекомендуют их покупать, пять — держать и один — продавать. Средняя целевая цена составляет $46,3, что предполагает потенциал роста около 20% от уровня закрытия 7 августа.