BofA ждет от акций Nebius Воложа роста более чем на 30%. Не поздно ли вложиться?

Bank of America начал аналитическое покрытие облачного провайдера Nebius Group Аркадия Воложа с рекомендацией «покупать» и целевой ценой в $150 за акцию. Компания становится одним из лидеров в сфере глобальных вычислений для искусственного интеллекта, отметили аналитики, пишет SeekingAlpha. Выставленный ими таргет для бумаг Nebius предполагает потенциал их роста на 31,6% относительно последней цены закрытия.

Аналитики Bank of America во главе с Талом Лиани указали, что Nebius работает в одном из самых быстрорастущих сегментов облачных вычислений — «инфраструктуре как услуге для ИИ» (AI Infrastructure-as-a-Service, IaaS). Создавая и управляя крупными дата-центрами, компания позволяет клиентам обучать и запускать ИИ-модели без необходимости инвестировать в собственную инфраструктуру. По мнению аналитиков, это открывает значительный потенциал для роста Nebius.

«Общий рынок облачной инфраструктуры как сервиса (IaaS), включая решения для ИИ, может превысить $419 млрд к 2028 году на фоне усложнения ИИ-моделей и ускоряющегося спроса со стороны компаний», — отметили Тал Лиани и его команда. Nebius — «как одна из немногих платформ, изначально созданных для распределенных вычислений с высокой нагрузкой на графические процессоры (GPU)», среди клиентов которой — Microsoft и Meta, — по мнению аналитиков, «занимает выгодную позицию для наращивания доли рынка».

Акции Nebius на торгах 24 марта прибавляют порядка 0,29% (на премаркете они росли на 2%). С начала года бумаги компании в плюсе более чем на 35%.

16 марта Nebius объявил о новом пятилетнем соглашении с Meta Platforms на поставку компании инфраструктуры искусственного интеллекта на сумму до $27 млрд. Nvidia 11 марта также объявила о планах инвестировать $2 млрд в компанию Воложа. Компании будут сотрудничать в развертывании инфраструктуры ИИ, управлении вычислительными кластерами, задачах инференса (генерации ответов на запросы пользователей), а также в проектировании и поддержке так называемых ИИ-фабрик

Nebius начал торговаться на Nasdaq как независимая компания только в 2024 году — после того, как избавился от российских активов. В 2025-м акции компании выросли более чем на 350%. Около 40% ожидаемой регулярной выручки компании в 2026 году должны будут прийтись на двух клиентов Nebius — Meta и Microsoft, отмечает Barron’s.

18 марта аналитики Citi впервые начали покрытие акций Nebius с рекомендацией «покупать». Они ждут роста цены бумаг компании на 48% относительно цены закрытия 23 марта. 

Большинство аналитиков, которые наблюдают за акциями Nebius, советуют покупать их — 12 из 15, свидетельствуют данные MarketWatch. Еще двое рекомендуют держать, один — продавать. Консенсусная целевая цена Уолл-стрит составляет $174,6, что на 53% выше текущей стоимости бумаг.